Saudi Aramco lance sa première émission de dollars américains sous forme de sukuk

HONG KONG: Saudi Aramco a initié mercredi sa première obligation sukuk (obligation en droit musulman) libellée en dollars américains, qui sera émise en trois tranches, conformément à une feuille de modalités qui a été consultée par Reuters.

L'opération se déroulera en trois tranches de trois, cinq et dix ans, selon la feuille de modalités.

Les investisseurs potentiels ont reçu des indications de prix concernant les obligations du Trésor américain à trois ans +105 points de base; les obligations du Trésor américain à cinq ans +125 points de base et les obligations du Trésor américain à dix ans +160 points de base.

Aramco a privilégié l'émission d'obligations islamiques plutôt que d'obligations conventionnelles compte tenu de la forte demande pour ce type de titres. En effet, seul un petit nombre de transactions de sukuk en dollars ont pu être réalisées dans le Golfe cette année, a déclaré une source à Reuters lundi.

Les modalités et le montant définitifs de la transaction sont attendus mercredi.

On prévoit qu'Aramco devienne un émetteur régulier d'obligations après que sa première opération obligataire de 12 milliards de dollars (1 dollar = 0,82 euro) en 2019 a été suivie d'une autre transaction de 8 milliards de dollars, répartie sur cinq tranches en novembre dernier, une transaction qui a également financé son dividende.

Cette opération implique 29 bailleurs de fonds actifs et passifs, comme l'indique la feuille de modalités.

Ce texte est la traduction d’un article paru sur Arabnews.com.