RIYAD : Les banques saoudiennes ont accordé 7,67 milliards de riyals saoudiens (2,05 milliards de dollars) en nouveaux prêts hypothécaires résidentiels aux particuliers en mai, reflétant une augmentation annuelle de 13 %, selon les dernières données.

Les chiffres publiés par la Banque centrale saoudienne, également connue sous le nom de SAMA, ont montré que ce montant représentait un sommet de 16 mois.

En mai, les prêts pour les maisons représentaient 67 % du total des nouveaux prêts hypothécaires bancaires, soit une baisse par rapport au même mois de l'année dernière (69 %).

Pendant ce temps, les prêts pour les appartements sont passés de 25 % à 28 %, tandis que les terrains constituaient la plus petite portion avec 5 %, en baisse par rapport à 6 %.

Elias Abou Samra, PDG de Rafal Real Estate Development Co, a déclaré : « Les données récentes sur les prêts hypothécaires témoignent de la demande durable en matière de logement, associée à un environnement réglementaire souple et efficace. »

Il a ajouté : « Nous pensons que le marché a intégré des taux d'intérêt élevés pour plus longtemps et que les acheteurs sont convaincus qu'attendre la normalisation des taux d'intérêt pour acheter de nouveaux logements pourrait être compensé par une augmentation plus importante des prix. »

Les taux d'intérêt dans les pays du Conseil de coopération du Golfe sont fortement influencés par l’ancrage de devises au dollar américain.

Ce système de rattachement signifie que ces pays suivent généralement les décisions de politique monétaire américaine, en particulier celles fixées par la Réserve fédérale. Récemment, les taux d'intérêt élevés sur le marché ont posé des défis pour les particuliers cherchant à obtenir des prêts immobiliers, car le coût du crédit a augmenté.

Beaucoup s'attendaient à une réduction de ces taux par la Réserve fédérale, ce qui pourrait potentiellement alléger les coûts d'emprunt. Cependant, les perspectives actuelles restent incertaines en raison des taux d'inflation persistants élevés aux États-Unis.

Cette incertitude jette une ombre sur la possibilité de taux réduits dans un avenir proche, impactant à la fois les marchés financiers et les décisions des consommateurs dans le secteur immobilier des économies du CCG.

Cependant, selon Abou Samra, après une période d'attentisme, le marché immobilier du Royaume commence maintenant à retrouver une partie de l'élan et de l'activité qu'il avait montrés avant la hausse des taux d'intérêt.

En fait, les acheteurs potentiels ont surmonté leur hésitation initiale, probablement influencée par les coûts d'emprunt élevés, et recherchent désormais activement à devenir propriétaires, ce qui stimule leur demande de crédit bancaire.

Le taux de croissance le plus élevé au cours de cette période a été observé dans les prêts pour appartements, augmentant de 24,15 %. En comparaison, les prêts pour maisons ont augmenté de 9,17 %, tandis que les terrains ont connu une croissance de 6,54 %.

« Un autre facteur important est la disponibilité de nouveaux produits et de nouvelles typologies, en particulier dans le segment des logements multifamiliaux, qui répondent aux aspirations des jeunes familles saoudiennes et des expatriés résidents. Nous passons à un niveau de sophistication plus élevé du côté l'offre et de la demande », a déclaré Abou Samra.

Une enquête réalisée par le cabinet de conseil immobilier mondial Knight Frank a révélé dans un rapport de mars un changement notable dans les préférences des expatriés, 68 % exprimant un fort penchant à posséder un appartement plutôt qu'une villa. Cette préférence est particulièrement marquée chez les personnes âgées de 35 à 55 ans.

Le cabinet a également noté que de nombreux répondants passent des villas aux appartements, influencés par des facteurs tels que les coûts plus élevés des premières, des préoccupations en matière d'accessibilité financière et des préférences culturelles potentiellement différentes par rapport aux nationaux saoudiens.

De plus, l'attrait est encore renforcé par le fait que 53 % des expatriés interrogés préfèrent posséder un appartement de deux ou trois chambres. Ce penchant est probablement dû au fait que les familles sont généralement moins nombreuses que celles des Saoudiens.

Une étude de 2024 réalisée par Deloitte a révélé qu'à Riyad, environ 80 % des transactions d'appartements l'année précédente se situaient dans la fourchette de 250 000 à 1 million de riyals saoudiens, servant principalement les segments de revenus faibles à moyens.

Elle a noté que le nord de Riyad est devenu une zone résidentielle de premier plan, tandis que la zone sud a connu une croissance significative des transactions en raison des options de logement abordables.

À Djeddah, il y a une demande croissante pour des propriétés résidentielles de milieu supérieur à haut de gamme, en particulier dans la partie nord, qui a connu des augmentations de prix notables.

Dans la région métropolitaine de Dammam, le rapport a indiqué que l'offre résidentielle est concentrée dans les régions nord, ciblant le segment de la population de niveau moyen avec des appartements principalement vendus en dessous de 930 000 riyals saoudiens.

Interrogé sur les risques potentiels d'une demande accrue faisant encore monter les prix, en particulier en raison de l'absence de réductions de taux d'intérêt prévisibles, Abou Samra a déclaré qu'il croit que son entreprise immobilière a surmonté les défis posés par les taux d'intérêt élevés, notant un ralentissement de la croissance au cours des 18 derniers mois.

Il a exprimé sa confiance dans la durabilité des niveaux de demande actuels, déclarant qu'un ralentissement n'est pas prévu dans un avenir proche. Le PDG a également souligné l'importance de maintenir un marché équilibré afin d'éviter des augmentations excessives des prix des terrains.
 

Ce texte est la traduction d’un article paru sur Arabnews.com